Hoekom in verskillende geldeenhede belê as jy meer wil verdien

2024 Outeur: Malcolm Clapton | [email protected]. Laas verander: 2023-12-17 03:44

Ten minste omdat dit vreemd is om al jou eiers in een mandjie te sit.

Hoekom net in roebels belê is vreemd

Daar is verskeie hoofredes.

Omdat wisselkoerse fluktueer

Geldeenhede verskil: sommige is stabiel, ander nie. Eersgenoemde sluit gewoonlik reserwegeldeenhede in – dié wat dikwels in die wêreldekonomie bereken word en wat deur die sentrale banke van verskillende lande gekoop word: die dollar, euro, jen, pond sterling, Switserse frank en yuan. Daarenteen is geldeenhede in arm en onderontwikkelde lande onstabiel.

Die waarde van geldeenhede word byvoorbeeld deur inflasie beïnvloed – die algemene styging in pryse vir goedere of dienste.

Die Venezolaanse bolívar het in 2020 byna 3000% van sy waarde verloor, en die dollar - 1,36%.

As 'n belegger aandele van 'n Venezolaanse maatskappy vir bolivars sou koop, sou hy 'n verlies wees as gevolg van inflasie alleen.

Die roebel is nader aan die dollar in terme van inflasie as die bolivar - oor die jaar het die Russiese geldeenheid 4,9% verloor. Maar die roebel is nie baie stabiel nie. Die dinamika van die Amerikaanse dollar en die euro teenoor die roebel en wisselkoersaanwysers / Bank van Rusland vir ander redes: weens sanksies in 2018 het die wisselkoers met 13% gedaal. En die afgelope tien jaar het dit byna konstant so gewissel.

Gestel 'n belegger deponeer dieselfde bedrag vir 'n reënerige dag in roebels en dollars elke maand. Hy belê hierdie geld nêrens nie, maar spaar dit bloot. Dit is wat inflasie aan hulle sal doen.

Geldeenheid in 2011	Geldeenheid in 2021
100 dollar	$119,67
100 roebels	185,55 roebels

Beide geldeenhede het in prys gedaal, maar hul koopkrag het verskillend gebly. Dit wys hoeveel goedere en dienste vir 'n sekere bedrag gekoop kan word. Kom ons sê dat in 2011, honderd roebels genoeg sou wees vir byna drie kilogram bokwiet, in 2021 - vir minder as twee.

Maar selfs die Amerikaanse dollar verloor meer waarde as sommige ander geldeenhede. Die jaarlikse inflasie van die Japannese jen is byvoorbeeld net 0,56%, en die Switserse frank is minus 0,21%, dit wil sê dit het ook in prys gestyg.

Die nadeel van valutastabiliteit is lae winsgewendheid. Watter risiko's skuil in elke bateklas? / Morningstar-bate, en hoe hoër die potensiële wins, hoe groter is die waarskynlikheid van verlies. Omgekeerd beteken 'n lae wins gewoonlik dat die risiko om geld te verloor ook klein is.

Beleggers hou nie daarvan om te veel risiko te neem nie, maar hulle hou ook nie daarvan om 'n sent te verdien nie. Hulle het dus vorendag gekom met valuta-diversifikasie. Wat is in jou portefeulje? Die rol van verskeie bateklasse / Charles Schwab: beleggers kies verskeie verskillende geldeenhede waarin hulle geld sal belê en hulself teen koersskommelings sal beskerm.

Dit maak sin omdat valuta-ETF's / Charles Schwab voortdurend deur baie faktore beïnvloed word:

• verandering in rentekoerse;
• ingryping van sentrale banke in die ekonomie;
• ekonomiese gebeure soos materiële tekorte as gevolg van verhoogde vraag;
• die verloop van internasionale handel wanneer 'n houerskip die Suez-kanaal versper en voorsieningskettings ontwrig word;
• politieke besluite;
• internasionale konflikte;
• natuurrampe.

As 'n belegger slegs in een geldeenheid belê, sal hy homself nie teen hierdie risiko's kan beskerm nie. Hoeveel geldeenhede om te kies hang af van die strategie, maar J. P. Morgan, 'n beleggingsbank, adviseer Waarom is valutadiversifikasie belangrik? / J. P. Morgan Private Bank ten minste twee of drie. En saam met hulle - beleggings in verskillende lande en nywerhede.

Omdat verskillende lande verskillende sterk sektore van die ekonomie het

Die Russiese aandelemark is nie die grootste en mees diverse nie. Trouens, dit bestaan uit drie sektore van die ekonomie: energie, mynbou en finansies - dit is verantwoordelik vir die breë markindeks, Maart 2021 / Moskou-beurs 78% van die waarde van maatskappye. Dit beteken dat as 'n belegger 'n ETF met Russiese aandele koop, hy in spesifieke sektore belê.

Rusland is nie uniek nie – die ekonomieë van byna alle lande is in verskillende rigtings skeef. Byvoorbeeld, selfs in 'n gediversifiseerde Amerikaanse ekonomie, word meer as die helfte van die aandelemark deur die MSCI USA-indeks / MSCI in drie sektore verantwoordelik: inligtingstegnologie, gesondheidsorg en sekondêre benodigdhede (motors, klere, huishoudelike toestelle). Baie dieselfde in China, net effens verskillende sektore van die MSCI China-indeks: verbruikersgoedere, telekommunikasiemaatskappye en finansies.

Hier bly dieselfde beginsel as met ETF's: wanneer 'n belegger 'n fonds by Amerikaanse of Chinese maatskappye vir roebels koop, verkry hy 'n nie-roebelbate: korporasies word in dollars of yuan vereffen.

Beleggings in die voorste sektore van die aandelemark is in wese beleggings in die land se ekonomie as geheel, insluitend die nasionale geldeenheid. Byvoorbeeld, die olie- en gassektor verloor geleidelik Olie en gas ná COVID-19: Die dag van afrekening of 'n nuwe era van geleenthede? / McKinsey & Company Beleggers en Winste. Gevolglik verloor lande wie se ekonomieë van olie en gas afhanklik is begrotingsinkomste, en die geldeenheid is besig om te verswak. Verlies van die roebel in die koronavirusjaar. Wat is volgende / RBC Investments.

Inteendeel, die IT-sektor groei vinnig 2021 tegnologie industrie vooruitsigte / Deloitte: maatskappye maak baie geld, lok nuwe kliënte en beleggings. Die state waarin hierdie sektor sterk is, vorder meer belasting van maatskappye, die geldeenheid is besig om te versterk.

Dit beteken nie dat 'n belegger een van die mees belowende bedrywe moet kies nie. Inteendeel, dit sal minder riskant wees om die Beginnersgids vir Batetoewysing, Diversifikasie en Herbalansering / V. S. Securities and Exchange Commission geld op verskillende bates wat nie baie met mekaar verband hou nie. As gevolg hiervan word een onsuksesvolle belegging geneutraliseer deur 'n tweede, winsgewende een.

Dit is moeilik om te raai watter maatskappy of tipe bate meer winsgewend as ander sal wees. Jy kan tien persent per jaar verdien of dieselfde bedrag verloor. Maar 'n gediversifiseerde portefeulje sal waarskynlik 'n stewige middelslag bly.

Omdat nie alle beleggings in een geldeenheid beskikbaar is nie

Sommige aantreklike bates kan eenvoudig nie vir roebels of op Russiese aandelebeurse gekoop word nie. Daar is baie redes hiervoor: die aandelemark is nog jonk; die reguleerder verdeel beleggers in gekwalifiseerde en ongekwalifiseerde - slegs eersgenoemde kan aandele van enige buitelandse maatskappye koop, en laasgenoemde het toegang tot etlike honderde buitelandse sekuriteite. En sommige finansiële korporasies vind dit nie winsgewend om 'n lisensie te bekom ter wille van Russiese beleggers.

Daarom is die Federale Wet van 22 April 1996 (soos gewysig op 11 Junie 2021) No. 39-FZ "Op die Sekuriteitemark", Artikel 51.1 nie beskikbaar in die roebelsone nie:

• Aandele van buitelandse maatskappye wat nie by die S&P 500 ingesluit is nie. Byvoorbeeld, meer as sesduisend maatskappye word verhandel op die twee grootste Amerikaanse aandelebeurse, die NYSE en NASDAQ. Op die Moskou en St. Petersburg aandelebeurse is daar ongeveer een en 'n half duisend Russiese firmas en 'n bietjie minder as vyf honderd buitelandse.
• ETF van buitelandse batebestuursmaatskappye.’n Russiese belegger kan sowat 30 beursverhandelde fondse koop – portefeuljes van beleggingsbates wat deur professionele persone gevorm word. Duisende sulke fondse is in buitelandse markte beskikbaar: 'n belegger kan 'n portefeulje buigsaam volgens winsgewendheid, industrie, geografie of geldeenhede kies.
• Euro-effekte van ander state en buitelandse maatskappye. Binnelandse uitreikers reik sulke sekuriteite uit, maar die Deense energiemaatskappy Ørsted sal byvoorbeeld nie Eurobonds kan koop nie, terwyl 'n belegger Ørsted groen effekte / Ørsted op hulle 4,875% per jaar in euro kan verdien. Dit is ongeveer een en 'n half keer hoër as die koerse op Russiese Euro-effekte.
• Eenhede van verskansingsfondse of waagfondse. Hierdie maatskappye is geneig om goeie opbrengste te hê. Dit was gemiddeld die beste – presterende verskansingsfondsstrategieë in 2020 / Institusionele Belegger 17, 49% per jaar in dollars is net bo die gewone aandele-indeks.
• Deelname aan die IPO van buitelandse maatskappye. As 'n firma besluit om publiek te gaan en sy aandele op 'n buitelandse valuta te plaas, sal 'n belegger sonder toegang tot hierdie beurs niks kan koop nie. En sal byvoorbeeld nie in 2012 Facebook-aandele teen 'n prys van $38 belê nie. In Junie 2021 het hulle $336 gekos: dit is 'n wins van 784%.

Al hierdie beleggingsopsies is egter nie vir almal beskikbaar nie: dit maak sin om 'n rekening by 'n buitelandse makelaar met 'n kapitaal van $ 10 000 of meer oop te maak, anders sal alle winsgewendheid deur kommissies geëet word Makelaar / Interaktiewe Makelaars kommissie prysstruktuur. Boonop is beleggings in die buiteland nie vrygestel van belasting nie, wat self bereken en betaal sal moet word.

Aan die ander kant is internasionale bedryfsleiers beter ontwikkel en duurder J. R. Kim. Industry Leader Premium / Europese Tydskrif vir Multidissiplinêre Studies staan. Amerikaanse tegnologiemaatskappye Microsoft, Facebook of Salesforce het byvoorbeeld met honderde persent gegroei en het baie geld vir hul beleggers ingebring. Selfs die wêreld se onbekende Chinese motorvervaardiger Chongqing het in prys gestyg Die prys van die aandele van Chongqing Sokon Industry Group, $ 601,127 / TradingView, met 650% vir die jaar.

Maatskappye van verskillende lande en bedrywe is nie so sterk met mekaar verbind as binne een land nie en selfs meer in die bedryf. As 'n belegger risiko's wil versprei en geld wil verdien, het hy A. Ilmanen nodig. Verwagte opbrengste: 'n Beleggersgids om mark te oes beloon verskeie beleggings.

'n Moontlike alternatief vir buitelandse bates is globale deposito-bewyse, wat op Russiese aandelebeurse beskikbaar is. Dit is sertifikate wat die eienaarskap van sekuriteite wat in die buiteland verhandel word bevestig.

Hoe om beleggings volgens geldeenhede te diversifiseer

'N Gewone Russiese belegger het verskeie opsies:

• Koop geldeenheid by 'n bank of op die aandelebeurs - byna alle finansiële instellings gee kliënte so 'n geleentheid. Die ooglopende nadeel: geld sal uit die ekonomie getrek word, en daar sal nie meer geld wees nie. Heel waarskynlik sal die belegger selfs 'n bietjie in hul waarde verloor as gevolg van inflasie.
• Koop 'n ETF wat aandele van buitelandse maatskappye bevat.
• Belê in buitelandse firmas uit die S&P 500-lys. Hulle is beskikbaar op die Moskou- en St. Petersburg-aandelebeurse.
• Belê in aandele van Russiese uitvoermaatskappye. Hulle is geregistreer en verhandel op Russiese aandelebeurse, maar hulle verdien in buitelandse geldeenhede en is nie so vatbaar vir fluktuasies in die roebelwisselkoers nie.

Wat is die moeite werd om te onthou

1. Inflasie en wisselkoersskommelinge beïnvloed geldeenhede op verskillende maniere. Die roebel het die helfte van sy waarde in tien jaar verloor, die dollar het 'n paar persent verloor.
2. Groot lande het spesialisering in sekere sektore van die ekonomie.’n Belegger wat in markleiers in verskillende geldeenhede belê, verdien meer as’n belegger wat net een land ondersteun.
3. ’n Gediversifiseerde beleggingsportefeulje vermy die probleme van’n spesifieke geldeenheid, maatskappy of land.
4. Sommige winsgewende beleggingsopsies is nie in roebels en in Rusland beskikbaar nie. Sulke opsies word deur buitelandse makelaars verskaf, maar beginkapitaal is nodig.